Lyra Finance adalah proyek dalam ekosistem Synthetix, pasar opsi yang dibangun di atas Optimism dan Arbitrum. Protokol ini menggunakan model perdagangan pool-to-pool, di mana penyedia likuiditas (LP) bertindak sebagai pihak lawan untuk opsi dan berbagi dalam biaya transaksi. Dengan membangun model Black-Scholes, model Automated Market Maker (AMM) Lyra mempertimbangkan dampak pasokan dan permintaan opsi terhadap harga, menyesuaikan volatilitas tersirat melalui berbagai parameter. Hal ini berfungsi sebagai keseimbangan untuk posisi tidak terlindungi, mencegah posisi sepihak yang berlebihan menyebabkan kerugian LP. Tim telah memperkenalkan biaya dinamis dan mekanisme pemutus sirkuit yang relevan untuk manajemen risiko LP. Situs web resmi mengintegrasikan protokol Synthetix dan GMX, memungkinkan LP untuk lindung nilai perdagangan mereka sendiri dan mencapai netralitas delta mendekati dalam paparan risiko mereka.
6/29/2023, 2:22:53 AM